节前9公司网下配售解禁 机构浮盈3.55亿

　　■资金策市 Money Flow

　　春节前，共9家新股机构网下配售部分解禁，涉及股数1.43亿股，其中，保险公司为申购大户，共获配4107万股，基金共获配3801万股，排名第二。以昨日收盘价计算9公司解禁市值为30.5亿元，机构累计浮盈达3.55亿元。

　　21日，通鼎光电、金固股份、浙江永强、山东墨龙网下配售3个月的限售期届满，解禁股数分别为1340万股、600万股、1200万股和1400万股，以昨日收盘价统计，累计解禁市值达10.54亿元，机构浮盈1943万元。其中，通鼎光电网下41家机构共计浮盈4891万元，平均每家打新机构账面盈利 119万；山东墨龙网下39家机构共计浮盈3346万元，平均每家获利86万，金固股份和浙江永强网下打新机构分别浮亏294万元和6000万元。4只个股中，浙江永强和金固股份收盘较发行价折价13.16%和2.23%，通鼎光电和山东墨龙分别溢价25.17%和13.28%。

　　除21 日外，春节前尚有5家新股机构网下配售部分解禁，青松股份、华策影视、大富科技、宝利沥青本月26日解禁，中南传媒本月28日解禁。以昨日收盘价计算，5 只股票均较发行价溢价，华策影视溢价率最高，达45.88%，中南传媒涨幅最小，但也有7.97%的溢价幅度。这五只个股网下配售量共计0.98亿股，解禁市值19.96亿元，机构累计浮盈3.35亿元。

　　根据2010年11月1日起施行的新股发行二阶段改革方案，发行人及其主承销商应当合理设定每笔网下配售的配售量，根据每笔配售量确定可获配机构的数量，再对发行价格以上的入围报价进行配售，如果入围机构较多应进行随机摇号，再通过摇号结果进行配售。根据新规，网下配售机构家数将减少，每家机构获配股数相应增加。涪陵榨菜、老板电器、天广消防3家公司为新股发行二阶段改革首批受益股，2 月23日网下配售部分即将解禁。目前来看，这3只个股收盘价较发行价涨幅分别为57.4%、37.62%、26.25%，均出现较高的溢价率，若以上市以来最高价统计，最大涨幅均翻倍。

　　目前，两市共有网下配售尚未解禁股96只，其中，54只昨日收盘价与发行价相比上涨，42只破发。各月解禁情况显示，一月解禁市值30.5亿元，网下配售机构浮盈3.55亿元；二月将有29家网下配售部分解禁，市值达78.22亿元，机构浮盈8.99亿元；三月将迎来解禁洪峰，37家公司解禁市值高达114.63亿元，机构浮盈1.06亿元。

　　近日，虽然破发现象频繁发生，但绝大多数个股上市以来最高价或均价都超过发行价，对于网上打新者而言，获利机会仍然较大，仅5只个股最高价破发，打新者处于全体被套状态。（李千）

　　各月网下配售解禁情况

　　据STCN资金流向快报（http://data.stcn.com/statisticalData.shtml）数据显示，1月20日，沪深两市共流出资金225.33亿元，资金结束昨日的流入状态，转而流出。其中，沪市净流出137.32亿元，深市净流出88.01亿元。主力资金合计流出 71.66亿元。

　　指数方面，上证180指数成份股合计资金流出77.43亿元，深证成指成份股资金流出23.90亿元，沪深300指数成份股资金流出112.50亿元。

　　以股本规模计，流通盘中大盘股资金流出84.94亿元，中盘股资金流出55.88亿元，小盘股资金流出84.51亿元。

　　行业方面，按照衍生申万一级行业分类计，25个行业全部资金净流出。其中有色金属流出资金24.18亿，有较明显的资金出逃现象。

　　证券信托业已持续9个交易日净流出资金，共流出资金36.06亿，为行业连续流出天数榜第一。

　　江苏索普已持续11个交易日净流入资金，累计流入资金1.32亿，居个股连续流入天数榜首位。营口港已持续27个交易日净流出资金，累计流出资金0.47亿，为个股连续流出天数榜第一。

　　股指期货方面，IF1101合约收报2945.40点，下跌3.05%；成交3.92万手，持仓量减5840手，收报0.48万手；资金共流出4.48亿。（李勇）

　　主力合约期货行情

　　■市场观察 Market Watch

　　（注：专题数据由上海聚源数据服务有限公司提供，数据来源于上市公司公告，若有出入，请以公告为准。）

　　中金所结算会员成交持仓排名

　　（合约IF1101，数据截至2011.1.20）

　　（本栏目数据来源：名策数据）