[经济半小时]热钱汹涌(2010.10.26)

    热钱汹涌
（主编：孟庆海 编导：傅喻 殷莉 姜龙飞 杨娜 摄像：景延 李培 沈焱 贡存）

    大家好，欢迎收看《经济半小时》，国庆长假结束之后，股市出现了一波出乎预料的大行情，上证综合指数仅用了7个交易日，就突破了3000点大关，沪深两市日交易量也从2000多亿元，迅速放大到超过4000亿元。与此同时，金融大鳄索罗斯亚洲首个办公室落户香港的消息，也在市场上不胫而走。国内股市上涨的背后与这些资本力量之间有没有什么关联？来看我们的记者刚刚在深圳的调查。

    这是深圳的罗湖口岸，也是去往香港最便捷的内地口岸。而同时，这也成为了全国地下钱庄最活跃的地带之一，每天有大量的境外热钱通过这些地下钱庄流入国内。
店员：今天我们的水客带了25万，一个人，自己带。而且他还天天过。141105 片段007
    这些便利店的真面目就是地下钱庄，就在记者与店员交谈的5分钟内，已经有6人到这家店铺用港币兑换人民币。

    店员：像这些老板，他们都天天过来换的。几十万的也有。

    当记者提出，自己在香港的朋友要转900万港币到证券公司进行股票交易，是否能够做到时，店员马上回答，没有任何问题，上千万的单子他们今年9月份就做过多笔，并且非常便捷。

    店员：就是中银对中银就马上到的。

    在罗湖口岸的便利店就能做跨境转帐业务么？而当记者说要转80万港币到深圳帐户时，店员告诉我们，只有80万的话不用这么麻烦，两个人带过来就可以。

    店员:就打包全部提过来就可以。

    黎友焕 广东社科院教授

    黎：经常我们看到一些外资厂有时几部双牌车。一部车有时候带几百万几十万过来发工资也很正常的。那么一天能带多少呢，这个量都很大。

    黎友焕，广东省社科院教授。多年来,他30多人的《境外热钱研究》课题组一直在关注热钱的流入。通过对全国100多个地下钱庄的监控，得出了一些数据。

    黎友焕：就10月份这种进来的速度和量，跟9月份的同期比是一个很大的飞跃，那么9月份跟8月份比又是一个很明显的飞跃，。。应该说8月底到现在的这种流量，是02年到现在最大的，它的速度流进的速度也是最大的，通过课题组的监测发现，由于人民币升值预期存在，8月以来流入到境内的资金则多是投资性资金，并呈现只进不出的特点，与以往的大进大出非常不同。而这笔资金的最大流向，则是股市。

    黎友焕：有些热钱进去股市这一两个星期已经有几十个点的回报，最近两个星期股市的交易量出现屡创新高啊，那么跟这个热钱有一定的关系，根据黎友焕《境外热钱研究》课题组的调查分析，热钱持有者对于中央在楼市方面的宏观调控有畏惧感，预计在下一阶段会持续有热钱从楼市流入股市。而同时更值得注意的是，热钱对于敏感性商品的炒作正在形成气候，其中，特别是针对农产品的炒作，有可能增加国内的通胀压力。

    黎：现在的敏感性商品炒作才刚起步，我们还没有形成有效措施，那么我们预计下一步有价值的产品都会给炒起来，是很可怕的。

    隐藏在那些地下钱庄背后的境外热钱，规模不可小视。据中国人民银行13日公布的数据，仅9月份，我国单月外汇储备就增加了1005亿美元，创下有统计数据以来最高值。业内人士分析，这其中就包括了不少加入流入的热钱。而与此同时，国内不少资本也开始转战股市，进一步加大了市场的资金供应。

    孟庆茹 天津滨海新区房地产开发商

    孟：你看这早起的成交量 好家伙上证1800亿元 沪深两市现在快3000亿元了

    画面上这位名叫孟庆茹，是天津市滨海新区最大的房地产开发商之一。最近这段时间，孟庆茹为股票忙得不亦乐乎，白天的时间几乎全部都泡在股市里，完全没有兴趣去管他的工地和楼盘。

    孟：今天一早就开始操作了 今天一早起狂买 一堆买啊。

    孟：现在看起来是5060万元 买了4200多万元

    孟庆茹家里的这间书房俨然已经是一间股票交易的大户室。孟庆茹告诉记者桌上这三台电脑都是证券公司免费给他配置的，不仅如此，证券公司还安排了专人和特别通道为他服务。 中午11点半，股市上午的交易刚一结束，孟庆茹就赶紧跟证券公司沟通信息。

    孟：早起看见我买股票了吗？早起我那么大动作。如果下午跌的话 我计划再买一亿元你觉得可以吗

    孟庆茹做了13年的房地产生意，在过去的这些年他收获颇丰，从最初的白手起家发展到目前数十亿元的资产。不过从去年开始，对于一路狂飙的高房价孟庆茹感到有些担心了，尤其是今年五一前后国家出台了房地产调控政策以后，孟庆茹逐步把资金向股市转移。

    孟：就是逐渐在加，逐渐在加，逐渐在加，一直加到现在的样子，而且在年底，现在公司开的账户，也计划年底增加这方面的投资。

    记者：您现在股市里面投了多少钱？

    孟：2个亿左右吧。

    今年9月底国家再度出台房地产调控新政，这一次更坚定了孟庆茹撤离楼市的决心。原本打算在国庆节后买两块地，孟庆茹最终还是放弃了原来的计划。

    孟：那面有两组地，有四块地，马上就要拍卖了，在9月底的时候我们就准备好了拍卖的保证金各方面，大概在8个亿左右吧，后来看到9.29出的这个房产调控的第二次调控，后来我们就决定放弃这个马上要拍卖的这几块地。

    和单枪匹马闯股市的孟庆茹相比，做了多年房地产生意的崔亚强目前在股市上的投资似乎更专业、更有规模，他的证券投资公司目前已经有几十人。

    崔亚强 德福（天津）集团有限公司董事长

    崔：以前做过贸易，做过房地产，还做过类似其它的投资，现在的一多半精力在股市上。

    崔亚强告诉记者，他是2005年开始从其它行业进入股市的，尽管目前在房地产市场仍有投资，不过他对金融市场更有兴趣和热情。

    崔：我们认为未来的三十年是中国金融发展的三十年，顺大势投资。在十一之前，我认为市场主要是存量资金在活跃，十一之后，因为行情的火爆，有大量的场外的资金不断的进入，也就是说新进入的资金的量

    对于做了很多年的房地产市场，崔亚强坦言也不会放弃，未来他们主要是做保障房市场的投资，对于价格已经过高的商品住宅，目前已经很少涉及。

    撤离价格高企、连遭调控的商品房市场转向股市，这是孟庆茹和崔亚强不约而同地选择。房地产开发商如今已经闻风而动，调转枪口，一直活跃的炒房客们的资金又何去何从呢？我们再到炒房团的大本营浙江温州去看看。

    前面我们看到，沉寂许久的股市最近突然红火了起来，涌动的境外热钱，不再瞄准国内楼市，却直奔股市而来，甚至连房地产开发商也开始改行炒股。各路资金汇聚成一道流向股市的洪流，向来嗅觉灵敏的温州民间资本，此时此刻又做出了怎样的选择呢？我们再到那里去看看。

    那么，这些资金又是如何向股市转移的呢？记者在温州展开了调查，当记者在庄吉集团见到吴邦东，他正在关注当天的股票走势。
吴：其实我也不懂。
   
    采访时吴邦东坦言，自己对于股票的操作并不是很成功，所以，两年前，他投资了一千万元和朋友，一起组建了一个私募基金，聘请专家进行股票投资，收益丰厚。

    吴：第一个当时初建的时候是三个亿的资金，但到现在为止应该是30个亿资金。除了有些合伙人，除了执行合伙人的，除了管理费，执行合伙人的提成以外，有些合伙人的资金，基本上在翻一番的这样水平。

    记者了解到，依靠传统产业服装制造发家的吴邦东从2002年就开始投资房地产项目，不过在去年，他敏锐的感觉到了政策的变化，坚决的退出了房地产产业。

    吴：随着产业的高度集中化，我想我们这一块，随着这个国家一些对房地产新政的推出，那么这一块我们肯定是退出的。