10月或迎吃饭行情 关注通胀与十二五规划主题

　　关注通胀与“十二五规划”两大主题

　　通胀预期和“十二五”规划有望成为10月市场的最大热点,市场或将迎来“吃饭行情”,资金将围绕这两大主题热度挖掘相关个股。

　　热点板块一:资源价值重估,煤炭股或成反弹龙头

　　有色板块后期将出现分化

　　由于世界主导货币主动性贬值,带动众多国家的跟随;“政策正常化”趋势受阻,流动性再次泛滥,两方面因素引发近期全球资本市场大幅波动,大宗商品价格快速上涨。不过业内人士指出,有色板块后期将出现分化,以锌、铜为代表的大金属个股后期有望成为主角。后期煤炭股有望继续逞强,成为市场反弹龙头。

　　美元走低致大宗商品飙升

　　中信证券（600030）行业分析师薛峰认为,大宗商品价格大涨的背景是美元指数继续大幅走低。近期市场对美联储进一步放松货币政策以支持经济复苏的预期在增强,导致美元进一步下调,美元指数已跌至77点左右;同时,日本央行10月初宣布推出一项规模达35万亿日元的货币宽松计划以刺激经济增长,同时宣布将基准利率自0.1%下调至0~0.1%的近乎零利率区间。

　　此外,有业内人士指出,目前国际上几大主要煤炭市场上的煤价都在上涨,同时在国际资源品价格的拉动下,预计国内煤炭价格将出现上涨行情。

　　热点板块二:步入消费旺季,农业股牛市有望延续

　　A股农业板块迎结构性牛市

　　国庆长假期间,国际期货市场上农产品（000061）价格持续攀升。据新华社上周五（10月8日）消息,受美国农业部大幅下调美国农作物供给量预估以及美国9月份非农就业人数减少幅度大幅超出市场预期等利好刺激,美国芝加哥农产品期货8日集体涨停。

　　虽然国内市场农产品价格与国际市场不是完全同步,但在国际市场农产品价格“比价效应”的带动下,国内农业股早在今年三季度就出现了持续性走强行情。步入金秋10月后,随着农牧产品步入消费性旺季,农业将迎来季节性的景气度回升,再加上当前全球流动性泛滥,通胀预期加剧,业内人士表示,A股市场农业板块的结构性牛市行情将有望继续演绎。

　　投资者可重点关注三类个股

　　在把握农产品价格上涨、通胀预期、季节性景气度回升驱动的上、下游产业链的投资机会上,有私募人士向记者表示,在选择投资标的上,处于农业产业链最顶端,能够左右行业发展的种子行业,仍然是投资农业股的首选;其次,因粮价上涨的比价效应传导、通胀预期以及消费结构升级,具有农业属性的高端水产品养殖公司也是可以关注的对象;此外,农产品价格上涨将推动行业对钾肥等化肥需求增加,因此具有资源、农业双属性的钾肥公司也值得关注。

　　热点板块三:“十二五”引领新经济,三大宝藏待深挖

　　新兴产业成为重中之重

　　关于研究制定“十二五”规划的建议终于将在本月15日召开的中共十七届五中全会上被重点审议。有业内人士指出,“未来国内一大结构性主题必定是产业转型升级,这可以从两方面来理解,一是产业升级将涉及提高自动化程度,使用技术、生物、高端装备制造、新能源、新材料以及新能源汽车。而在这七大新兴产业里,新能源、新一代信息技术、节能环保以及生物或将备受关注。

　　关注消费+高铁两大“宝藏”

　　除了新经济将在“十二五”规划中扮演“主角”,大消费以及高铁和成轨建设也可能成为“十二五”规划的两大重点内容。

　　根据中信证券研究,预计在国内生产总值年均增长7%左右的前提下,最终消费率将从2010年的48.6%提高到2015年的55%左右,远期目标是到2020年,最终消费率将达到65%左右。而要实现这样的目标,政府首先需要调整收入分配:包括调整收入分配关系,改革收入分配制度等,以扩大社保的覆盖面、提升公共服务。中信金通认为,铁路由于高铁及城市轨道和城际快速通道的建设,可能成为“十二五”规划的最大亮点。

　　延伸阅读

　　多数私募对10月行情乐观

　　10月行情是否就此一帆风顺？后期哪些板块的机会最大？作为今年以来表现最好的机构投资者——阳光私募会有怎样的看法？记者近日展开了调查。

　　从《每日经济新闻》记者了解的情况来看,阳光私募对整个10月,乃至4季度行情乐观者居多。

　　壹私募网研究中心研究员陈尚淮刚刚对国内55家主流阳光私募进行了问卷调查,调查结果十分出乎他的意料,“对四季度行情看好的私募为数众多,对于市场的机会和风险预期也基本一致”,陈尚淮向《每日经济新闻》记者介绍道。在其调查的55家阳光私募中,有33家看多四季度行情,占比60%。

　　而私募排排网也刚刚公布了一份调查结果,结果同样显示,私募基金经理对于10月行情也是乐观者居多。调查显示,44.83%私募看涨10月行情,比9月略微上升3.37%;51.72%私募认为10月将会继续维持震荡走势,较9月提高2.94%。私募排排网认为,“私募对10月行情比较乐观,最起码不悲观”,看跌的私募减少了6.31%,仅仅3.45%私募看跌10月行情。