凌钢股份（600231）自有矿助业绩腾飞

　　公司自有矿保国铁矿2010年预计生产铁精粉100万吨，吨矿完全成本约为600元。2010年铁矿石价格大幅上涨，迁安66％品位干基铁矿石2010年1月1日起截至4月30日含税均价为1120元/吨，预计2010年铁矿石价格不会大幅下跌。保国铁矿铁矿石全部采用市场价结算，假设保国铁矿销售铁矿石全年含税均价1050元/吨，预计保国铁矿2010年净利润3亿元。

　　公司2009年向哈大铁路、京沪高铁、吉林油田、吉林高速（601518）等重点工程供应钢材47万吨，鉴于此类项目都是持续性投资，今年的长材销售也相对稳定。受益于钢材价格上涨，公司长材产品利润空间不断增强，高位时吨钢利润可达400元，为公司业绩提供支撑。预计2010年每股收益0.88元，给予"推荐"评级。

　　（兴业证券兰杰刘建刚）

声明：中国网络电视经济台所载视频、文章、数据等内容纯属作者个人观点，仅供投资者参考，并不构成投资建议。投资者据此操作，风险自担。